¿Qué hace el comparador?
Toma el mismo capital y el mismo plazo, y proyecta cuánto dinero acumulás en dos opciones de inversión distintas, una al lado de la otra. Es una herramienta para visualizar de manera concreta el costo de oportunidad de elegir una opción sobre la otra.
En la práctica financiera, muchas decisiones se toman sin saber con cifras concretas qué se está ganando o perdiendo. Esta calc te muestra el número exacto.
Cómo funciona la calculadora
Aplica interés compuesto puro a cada opción:
- Ingresás el capital inicial (mismo para las dos).
- Definís el plazo en años.
- Nombrás la Inversión A y su tasa anual esperada.
- Nombrás la Inversión B y su tasa anual esperada.
La calc proyecta el valor final de cada una al cabo del plazo y muestra cuál rinde más + cuánto es la diferencia en USD y en porcentaje.
Ejemplo concreto: con USD 10.000 a 15 años — plazo fijo USD al 2% vs cartera diversificada al 8% — al final tenés USD 13.460 vs USD 31.720. Diferencia: USD 18.260, más del doble en la opción de mayor rendimiento. Eso es lo que se llama "costo de oportunidad de quedarse quieto".
Esta calculadora compara capital inicial único sin aportes adicionales. Si querés sumar aportes mensuales sostenidos al análisis, usá la Calculadora de Aportes.
Qué significa el resultado
El resultado tiene tres lecturas importantes:
- Valor final de cada opción: cuánto tenés al cabo del plazo con cada inversión.
- Diferencia absoluta en USD: el costo de oportunidad real de elegir la opción menor.
- Diferencia porcentual: cuánto más rinde una respecto a la otra. En plazos largos, diferencias de tasa aparentemente chicas (2% vs 4%) generan brechas finales gigantes — el interés compuesto castiga la elección conservadora.
El interés compuesto magnifica la diferencia. A 5 años, una diferencia de tasa del 3% genera una brecha proporcional al capital. A 30 años, la brecha es exponencial. Por eso elegir bien la asignación de cartera importa mucho más que perseguir tasas mágicas: pequeñas mejoras sostenidas durante décadas producen resultados enormes.
Pero la tasa no es lo único. Esta calc compara solo rendimientos esperados — no incluye riesgo, volatilidad, liquidez, fiscalidad ni concentración. Una inversión que rinde 12% pero puede perder 40% en un año malo no es necesariamente mejor que una que rinde 7% estable. El comparador es punto de partida, no respuesta final.
Comparar inversiones en Argentina
En Argentina la comparación de inversiones tiene particularidades fuertes que vale la pena tener presentes.
Trabajar siempre en dólares. Cualquier comparación en pesos pierde sentido por la inflación crónica. Las tasas que ingreses tienen que ser nominales en dólares, no en pesos. Una tasa de "60% anual en pesos" no significa nada si la inflación es similar o mayor.
Tasas históricas razonables en dólares accesibles desde Argentina:
- Plazo fijo USD bancario: 0,5-2% anual
- Bonos del Tesoro estadounidense (corto plazo): 3-5%
- Bonos corporativos investment grade: 4-6%
- Carteras 60/40 globales: 6-8%
- Índice S&P 500 histórico: 9-10% (con volatilidad)
- Real estate residencial argentino (renta + apreciación): 4-7%
- Carteras growth o tecnológicas: 10%+ (con mayor riesgo)
Atención a tasas "demasiado buenas". Si una inversión promete 15-20% anual en dólares de forma sostenida y "sin riesgo", probablemente sea un esquema piramidal o una operación fraudulenta. Las tasas reales sostenibles a 10+ años están en los rangos de arriba. Es un buen criterio defensivo.
Preguntas frecuentes
¿Por qué la calc no tiene en cuenta el riesgo?
Para mantener la herramienta simple y educativa. El riesgo es real y crítico para decidir, pero modelarlo matemáticamente requiere asumir distribuciones de probabilidad que complicarían la calc sin agregar claridad al usuario común. Lo que la calc te muestra es el escenario base esperado — para entender el peor caso, conviene revisarlo en una reunión personalizada.
¿Conviene siempre elegir la opción de mayor tasa?
No necesariamente. Hay que considerar al menos cuatro factores adicionales: (1) riesgo de pérdida, (2) liquidez (cuán rápido podés vender), (3) horizonte real (puede que necesites el dinero antes), (4) tu tolerancia emocional a ver caer el valor. Tasas más altas suelen venir con alguno de esos costos. La cartera correcta combina opciones con perfiles distintos.
¿Qué pasa si las tasas reales no son las esperadas?
La tasa ingresada es una proyección — el rendimiento real puede ser distinto en cada año. Lo que se modela es el promedio anualizado de largo plazo. Para horizontes largos (10+ años), los promedios históricos son una buena referencia. Para plazos cortos, hay mucha variabilidad. Por eso conviene siempre proyectar con tasas conservadoras y dejar margen.
¿Puedo comparar más de dos inversiones?
La calc actual permite solo dos por simplicidad. Pero podés correrla varias veces: comparar A vs B, después B vs C, después A vs C, e ir armando tu mapa mental. La intuición que vas a desarrollar tras 3-4 comparaciones es valiosa.
¿Cómo afecta el plazo el resultado?
Cuanto más largo el plazo, más se amplifica la diferencia entre tasas. A 5 años, una diferencia de 6% (2% vs 8%) genera una brecha modesta. A 30 años, esa misma diferencia produce que una opción rinda 6x más que la otra. El plazo es la palanca que magnifica todo: por eso elegir bien al inicio importa tanto.
¿Conviene comparar entre carteras diversificadas o entre instrumentos puntuales?
Lo más útil es comparar entre carteras enteras, no entre instrumentos individuales. Una cartera 60/40 diversificada vs un plazo fijo USD es una comparación significativa. Cripto X vs acción Y, en cambio, depende demasiado del azar particular. Las decisiones financieras de largo plazo se toman sobre carteras, no sobre apuestas concentradas.
¿Y la inflación en dólares no afecta?
Sí, modestamente. La inflación histórica del dólar estadounidense ronda 2-3% anual. Eso significa que tasas en dólares por debajo del 3% no protegen poder adquisitivo real. Una opción a 2% en USD pierde poder de compra; una opción a 8% genera 5-6% real. Para comparar entre opciones, la tasa nominal en USD sirve directamente; para evaluar si una opción "funciona", conviene restar 2-3% de inflación al rendimiento nominal.
¿Qué tasa debería usar para "real estate"?
En Argentina, real estate residencial bien ubicado tuvo rendimientos históricos (renta de alquiler + apreciación) entre 4% y 7% anual en dólares, con períodos de fuerte volatilidad. Real estate productivo (locales comerciales, oficinas) puede rendir 5-9% pero con mayor riesgo de vacancia. No incluye costos de transacción ni de tenencia, que pueden ser significativos en propiedades. Como referencia gruesa, 5-6% es realista.
Glosario
- Costo de oportunidad
- El valor de la mejor alternativa a la que renunciás cuando elegís una opción. En inversiones, elegir la opción menos rentable tiene un costo de oportunidad igual a la diferencia con la mejor opción.
- Tasa nominal
- Rendimiento bruto declarado de una inversión, sin descontar inflación. Es lo que se ingresa en esta calculadora.
- Tasa real
- Rendimiento neto descontada la inflación. En dólares: tasa nominal − ~2-3%. Es lo que efectivamente crece tu poder adquisitivo.
- Cartera diversificada
- Conjunto de instrumentos distintos (acciones, bonos, real estate, alternativos) combinados para que el riesgo individual de cada uno se compense con los demás. Es la forma estándar de invertir capital sustancial.
Si querés definir qué cartera concreta calza con tu situación, tolerancia al riesgo y horizonte personal, podés agendar una reunión informativa con el equipo de Patricia .
Sobre Patricia Corral
Patricia Corral acompaña a familias y profesionales argentinos en el armado de planes financieros que combinan ahorro disciplinado, inversión sostenida en dólares y una mirada de largo plazo. Su trabajo está orientado a construir libertad financiera real, adaptada al contexto local y al perfil de cada persona.
Su mirada combina el rigor del análisis patrimonial con la sensibilidad de quien entiende que detrás de cada número hay una historia, un miedo, un deseo y una familia.